Возможная заморозка вкладов в последние дни снова активно обсуждается в ряде крупных российских телеграм-каналов. О том, насколько возможен такой сценарий, и как лучше поступить обычным гражднам на фоне чаще всего противоречивой информации от различных эспертов, корр. ИА KrasnodarMedia рассказала заведующий кафедрой финансов и кредита института экономики и управления Северо-Кавказского федерального университета Наталья Куницына.
По ее словам, заморозка — это вынужденная мера, которая поможет удержать страну от роста цен.
"Если ключевая ставка будет снижаться, а вместе с ней и проценты по вкладам, возможно, люди одновременно будут снимать все деньги, чтобы тут же потратить. Это вызовет рост цен. Параллельно разовьётся банковский кризис. Физически столько наличных у кредитных организаций нет, так как средства вложены в активы", — рассказала она.
Наталья Куницына отметила, что банки могут пострадать, если люди сразу заберут все свои деньги. Однако такой сценарий, по ее словам, маловероятен.
"Государство может взять средства из резервов, осуществить внутренние заимствования с помощью облигаций федерального займа или просто эмитировать деньги", — добавила она.
Эксперт также отметила, что Центробанк может заморозить вклады в конкретном банке при наличии достаточных оснований, но это сложно проделать с 316 банками по всей стране. Есть и другие варианты сохранения средств — долгосрочные программы сбережений, долгосрочные депозиты под высокий процент, инвестиционные программы по ИИС.
Так, в России было введено ограничение на снятие наличной иностранной валюты — 10 тысяч долларов или эквивалент этой суммы в евро.
"В случае кризиса проблемы будут скорее с валютными операциями — государство постарается всеми способами сохранять и наращивать суммы валюты на счетах российских банков. Ограничение на продажу валюты — более логичный шаг, чем заморозка вкладов", — подчеркнула Наталья Куницына.
Завкафедрой сказала, что замораживать деньги опасно для государства в случае, если растёт производственный сектор. Для него нужен покупатель. Заморозка вкладов полностью отсекает такой вариант: деньги лежат на счетах, воспользоваться ими нельзя.
"Если заморозить вклады, то население сразу заберёт всё до копейки и больше вкладывать не будет. Банк России неоднократно говорил, что ключевая ставка будет высокой очень долго. Потом, когда инфляция замедлится до 4%, а, главное, инфляционные ожидания снизятся, ключевая ставка начнёт снижаться. Причём опустят ее медленно", — сказала Наталья Николаевна.
При этом в социальных сетях множатся слухи. В основном рассматривают два варианта: конвертацию вкладов в облигации федерального займа (ОФЗ) и в акции банков.
"Конвертация в ОФЗ оправданна, если существует высокий уровень дефицита бюджета. Однако, по итогам 2024 года он прогнозируется на уровне 1,7% ВВП (для сравнения, в 2023 году — 1,9%, в 2022 году — 2,3%)", — утверждает эксперт.
Помимо этого, по ОФЗ необходимо выплачивать высокие проценты. Например, в начале декабря 2024 года Минфин разместил государственные облигации на 2 трлн рублей. Часть из них выкупили банки, которые тут же заложили бумаги в Банк России, получив взамен деньги.
"Конвертация в акции банков целесообразна как мера по спасению банков. Однако проблем в этой сфере нет. Реальный риск возможен для мелких финансовых организаций. Паника приводит к тому, что население активно забирает вклады, что нарушает устойчивость системы", — сказала Наталья Николаевна.
Соответственно, банки в такой ситуации могут испытывать финансовые трудности. Кроме того, они меньше защищены от неплатежей по кредитам и банкротств физлиц.
"Логично держать деньги в крупных банках, в наличной иностранной валюте и ценных бумагах, чтобы защититься от рисков. Можно также покупать золото и недвижимость", — добавила эксперт.
